• financijsko planiranje
• 3. mirovinski stup – prednosti i nedostatci
• prednosti dugoročnog investiranja
• pasivno vs. aktivno investiranje
• dividenda vs. kapitalni dobici – prednosti i nedostatci
• optimizacija poreza na dividende i kapitalne dobitke
• dionice i indeksni fondovi/ETF-ovi
• burzovno utrživi fondovi (ETF-ovi)
• obveznice
• plemeniti metali
• ostali financijski instrumenti
• imovinske klase i očekivani prinosi/rizici
• rizici i očekivanja u procesu investiranja
• može li se pobijediti tržište

• ETF-ovi (indeksni fondovi) u praksi
• Case Study sa praktičnim zadacima i analizama
• izrada portfelja
• pitanja i diskusija

O primjeni tehničke analize u praksi, bez obzira znate li je koristiti na optimalan način ili ne, imati ćete priliku naučiti na idućoj radionici.

Jedna od poruka radionice je kako je važno imati dugoročni financijski plan te investicijsku strategiju koja se u njega uklapa. Edukacija je namijenjena početnicima, ali i onima koji imaju osnovno znanje o tehničkoj analizi kao i svima koje zanima aktivno trgovanje u globalnoj areni financijskog tržišta i podijeljena je po sljedećim temama:

1. dio: Primjena alata tehničke analize u teoriji i praksi

– Povijest Tehničke analize – od komada papira do suvremenih alata
– Uporišta i načela Tehničke analize – možemo li vjerovati grafikonima?
– Tehnička vs. Fundamentalna analiza – prednosti i mane
– Teorija Dow –  suvremena interpretacija teorije stare više od 100 godina
– Grafikon – slika koja govori tisuću riječi
– Trend – uočavanje i pravilna identifikacija smjera kretanja cijene
– Support i resistance – “borbene” linije koje “život” znače
– Osnovna valna formacija – AB/CD (abeceda cjenovnog pomaka)
– Fibonacci brojevi – kako koristiti čuvene omjere u izradi analize i trgovanju?
– Cjenovi obrasci – anomalije postojećeg trenda i kako ih prepoznati?
– Pomoćni alati Tehničke analize – pomični prosjeci i indikatori
– RSI (Relative Strenght Index)
– Cjenovno odbijanje vs. cijenovno probijanje (Breakouts) – odabir odgovarajuće strategije kao preduvjet za uspješno trgovanje
– Tehnike određivanja potencijalnog mjesta ulaska u poziciju, rizika i profita
– Long term vs. short term – investiranje ili špekuliranje?
– Rizik – ispravno određivanje i shvaćanje povećava vjerojatnost za opstanak na tržištu
– Pravila – što bi svaki investitor trebao znati, a ne usuđuje se pitati?
– Psihologija trgovanja – da biste bili uspješan investitor, morate upoznati sebe i pobijediti svoj ego?

2. dio: Kako samostalno napraviti analizu i izraditi trgovačku strategiju?

– Case Study sa praktičnim zadacima i analizama
– Primjeri primjene tehničke analize u praksi – dionice, valute, robe, dionički indeksi, obveznice
– Samostalna izrada analiza

Cilj radionice je osposobiti polaznike za pravilnu interpretaciju grafikona kako bi mogli odrediti optimalnu trgovačku strategiju u odnosu na očekivane rizike i potencijalne prilike, a u cilju optimizacije profita i smanjenja rizika.

O primjeni fundamentalne analize u praksi, bez obzira znate li je koristiti na optimalan način ili ne, imati ćete priliku naučiti na idućoj radionici.

Jedna od poruka radionice je kako je važno imati dugoročni financijski plan te investicijsku strategiju koja se u njega uklapa. Edukacija je namijenjena početnicima, ali i svima koji imaju osnovno predznanje o fundamentalnoj analizi i valuaciji kompanija, a to znanje žele podignuti na višu razinu. Radionica je podijeljena po sljedećim temama:

Prvi dio od 10.00 – 12.45 sati

– Postulati fundamentalne analize
– Temeljni financijski izvještaji
– Pouzdanost financijskih izvještaja i kako se zaštititi od lažnog prikazivanja
– Vertikalna i horizontalna analiza
– Analiza i interpretacija financijskih izvještaja
– Cash flow (izvještaj o novčanom toku) kao najvažniji od svih izvještaja
– Relativni pokazatelji
– Izračun i analiza financijskih pokazatelja kod investiranja
– Korištenje Stock Screenera za selekciju dionica
– Dividenda: kontinuitet, predviđanje i moć isplate dividendi
– Valuacija kompanija

Drugi dio od 13.30 – 17.00 sati ili dok god bude pitanja

– Metode vrednovanja i faktori koji utječu na vrijednost kompanije
– EV/EBITDA: značenje, upotreba i interpretacija
– Slobodni novčani tok i EVA
– Analiza tržišta i valuacijskih pokazatelja
– Primjeri valuacije iz prakse uz izračun i interpretaciju financijskih pokazatelja
– Diskusija

Svrha i cilj radionice?

Predstaviti temeljna načela fundamentalne analize i valuacije kompanija na razumljiv način. Osim osnovnih valuacijskih pokazatelja i modela, imat ćete priliku naučiti procjenjivati i koristiti naprednije valuacijske modele. Cilj radionice je osposobiti polaznike za pravilnu interpretaciju financijskih izvještaja i pokazatelja kako bi mogli odrediti optimalnu dugoročnu investicijsku strategiju.

Radionica Opcije i opcijske strategije kreirana je za sve aktivne trgovce i investitore koji žele kreirati i primjenjivati aktivne investicijske strategije na financijskom tržištu. Na radionici će se obrađivati temeljne opcijske strategije i praktični primjeri iz svijeta opcija. Predavanje se odvija on-line u malim grupama do najviše 12 polaznika, kako bi se ostvarila maksimalna fokusiranost na polaznike.

Na radionici će se obraditi sljedeće teme:

> Call opcije i put opcije
> Terminologija svijeta opcija
> Cjenovne komponente opcija
> Intrizična vrijednost opcije u odnosu na vremensku vrijednost opcije
> 4 osnovne opcijske strategije
> Pokrivene (covered) opcije vs. nepokrivene (naked) opcije
> Rizici i očekivanja u trgovanju opcijama
> Kalkulacija profitabilnosti u vremenu trajanja opcijskog ugovora
> Opcije na dioničke indekse
> VIX – indeks straha burze opcija u Chicagu: značenje, interpretacija i
primjena u trgovanju
> Put/call ratio: značenje, interpretacija i primjena u trgovanju
> Opcije kao alat za hedging ili špekulaciju
> Money & Risk Management u trgovanju opcijama
> Primjena opcijskih strategija u trgovanju
> Komentar i pregled tržišta kapitala
> Diskusija uz primjere, analizu dionica i opcijskih strategija

SVRHA I CILJ SEMINARA?

Opcije predstavljaju sofisticiran alat za bilo kojeg investitora koji se želi zaštititi od rizika ali omogućavaju i zauzimanje velikih pozicija bilo špekulativno ili iz bilo kojeg razloga bez da se izlažemo riziku od nekontroliranog gubitka.

Uz korištenje primjera iz prakse, dobiti ćete odgovore na pitanja što su to opcije te kako ih optimalno koristiti u određenom trenutku i određenoj situaciji, koje strategije koristiti u bikovskom tržištu a koje u medvjeđem tržištu kao i adekvatne strategije kada se ne očekuju značajniji pomaci na financijskom tržištu. Uz terminologiju povezanu sa opcijama naučiti ćete jednostavne opcijske strategije kao i dobiti uvod u složenije opcijske strategije.

Pravilno upravljanje rizikom na način određivanja optimalnih opcijskih strategija, odnosno koliko dugo držati dobitnu poziciju uz adekvatan Money & Risk Management na praktičnim primjerima samo su neke od tema koje će biti obrađene na radionici.

I još mnogo toga…

SEMINAR JE NAMIJENJEN?

Radionica je namijenjena kako početnicima tako i trgovcima i investitorima sa iskustvom – individualnim kao i zaposlenicima institucionalnih investitora. Polaznici bi trebali imati bar osnovno predznanje o funkcioniranju financijskog tržišta i vrstama financijskih instrumenata kao i osnovno poznavanje tehničke i fundamentalne analize te poznavati osnovne strategije investiranja.

Radionica Napredne opcijske strategije kreirana je za sve aktivne trgovce i investitore koji žele kreirati i primjenjivati aktivne investicijske strategije na financijskom tržištu. Na radionici će se obrađivati napredne opcijske strategije i praktični primjeri iz svijeta opcija. Predavanje se odvija on-line u malim grupama, kako bi se ostvarila maksimalna fokusiranost na polaznike.

Temeljno predznanje o opcijama i jednostavnim opcijskim strategijama za praćenje radionice je nužno.

Na radionici će se obraditi sljedeće teme:

> Money & Risk Management u trgovanju opcijama
> Ponavljanje osnovnih pozicija u opcijama
> Spreadovi – osnovni: bear call & put i bull call & put
> Spradovi – napredni: leptir, kondor, kalendarski spredovi i kada se koriste
> Black scholes i osnovne varijable kod vrednovanja opcije
> Opcije i utjecaji na promjenu cijena opcija
> Grci (delta, gama, vega, theta)
> Kreiranje spredova za trgovanje opcijama – tehnička analiza i upotreba različitih opcija
> Praktični primjeri na tržištima kada se ulazi u opcije i trguje opcijama i kada se ne ulazi i ne trguje opcijama
> Cijene opcija i implikacije za buduće kretanje tržišta
> VIX index i put/call ratio – statistika
Kako čitati cijenu opcija i protumačiti što nam opcije govore o budućem kretanju nekoga instrumenta
> Trgovanje opcijama na futures ugovore: robe & valute
> Primjena opcijskih strategija u trgovanju
> Komentar i pregled tržišta kapitala
> Diskusija uz primjere, analizu dionica i opcijskih strategija

Svrha i cilj radionice

je objasniti opcije kao sofisticiran alat za bilo kojeg investitora koji se želi zaštititi od rizika ali i zauzimanje velikih pozicija bilo špekulativno ili iz bilo kojeg razloga bez da se izlažemo riziku od nekontroliranog gubitka. Cilj radionice je upoznati funkcioniranje tržišta opcija kako bismo koristili opcije na ispravan način kao i interpretacija što cijene opcija govore o budućim kretanjima imovine na kojoj se temelje opcije.

Svrha seminara je dati alate polazniku kako bi mogao prilagoditi opcijske strategije trenutnom stanju na tržištu kao i prepoznati pojedina stanja tržišta kroz cijenu opcija.

I još mnogo toga…

Radionica je namijenjena

trgovcima i investitorima sa iskustvom, individualnim kao i zaposlenicima institucionalnih investitora. Polaznici bi trebali imati predznanje o jednostavnim opcijskim strategijama kao i osnovno poznavanje tehničke i fundamentalne analize te poznavati osnovne strategije investiranja.

Seminar Monetarna politika i tržište kapitala kreiran je za sve aktivne trgovce i investitore koji žele razumjeti kako centralna banka monetarnom politikom utječe na kretanja tržišta. Na seminaru će se obrađivati kako centralne banke provode monetarnu politiku i kako monetarna politika utječe na vrijednost financijskih instrumenata. Poseban naglasak biti će stavljen na konkretne slučajeve i praktične primjere. Polaznici će naučiti kako uklopiti monetarnu politiku u svoje investicijske odluke u cilju optimmizacije prinosa.

Na seminaru će se obraditi sljedeće teme:

• Uvod u monetarnu politiku  
• Što radi centralna banka 
• Kako centralna banka kontrolira količinu novca  
• Kako centralna banka kontrolira kamatnu stopu
• Trenutno stanje monetarne politike ECB, Fed, BoE, …
• Kako centralni bankari donose odluke o monetarnoj politici i kako tržište reagira na te odluke 
• Kako centralna banka svojom monetarnom politikom utječe na proces vrednovanja financijskih instrumenata  
• Zašto burza toliko prati kretanje centralne banke, a centralna banka ne prati kretanje burze nego ekonomije  
• Kako interpretirati riječi centralnoga bankara (primjeri)
• Kako investirati sukladno monetarnoj politici koju provodi centralna banka 

SVRHA I CILJ SEMINARA?

Cilj ovoga seminara je omogućiti polaznicima da prošire način razmišljanja na koji donose investicijske odluke. Monetarna politika kontrolira kamatnu stopu i na taj način utječe na proces investicija i zarada za kompanije, a time i na valuaciju kompanija i samog tržišta. Promjenama količine novca utječe se na likvidnosti ekonomije, pa tako i na količinu kapitala koji se investira na burzu. Seminar će objasniti kako centralne banke provode monetarnu politiku, kako investitori interpretiraju te odluke i kako se investitor treba pozicionirati s obzirom na trenutnu monetarnu politiku i svoje strategije.  

I još mnogo toga…

SEMINAR JE NAMIJENJEN?

Seminar je namijenjen osobama koje žele razumjeti odnosa centralne banke, kamatnih stopa i kretanja na financijskom tržištu. Seminar je namijenjen individualnim investitorima kao i zaposlenicima institucionalnih investitora bez obzira na to jesu li su kratkoročni traderi ili dugoročni investitori. Za pohađanje seminara nije potrebno posebno predznanje.